PRICHÁDZA KRÍZA? Kúpte zlato teraz!

Blíži sa kríza? © Vlastný obrázok

Uplynulo už 10 rokov od bankrotu veľkej americkej banky Lehman Brothers, ktorý napokon vyvolal celosvetovú hospodársku krízu. Banková a finančná kríza v roku 2008, ktorá sa začala realitnou bublinou v USA, prerástla do globálnej hospodárskej krízy, krízy štátneho dlhu a menovej krízy.

Médiá hýria správami o tom, že hospodársky motor svetovej ekonomiky (údajne) opäť silno hučí - Grécko sa zdá byť "zachránené" a euro a dolár sú opäť stabilné. Napriek tomu mnohým odborníkom v týchto výpočtoch chýba súvislosť s realitou. ECB stále tlačí 60 miliárd eur mesačne a nakupuje za ne štátne dlhopisy. To, samozrejme, ďalej zvyšuje ponuku peňazí a nebezpečenstvo znehodnotenia meny.

Krajiny sveta za posledných 10 rokov zdvojnásobili svoje dlhové bremeno na 70 000 miliárd. Podnikové úvery sa v súčasnosti poskytujú veľmi ľahkovážne, Čína, podobne ako akciové trhy, je pre mnohých odborníkov obrovskou bublinou - preto mnohí analytici vidia svet na pokraji nového krachu - na pozadí ktorého "...by Lehmann vyzeral ako detské narodeniny..." (Standard, 9. 9. 2018). (Standard, 9.9.2018 ) by vyzeral ako.

Aj keď je cena zlata pod silnou manipuláciou, mala by v tomto prostredí čoskoro opäť výrazne vzrásť.

Prečo je cena zlata taká nízka

Analytici už nejaký čas očakávajú nárast ceny zlata, ale zatiaľ sa ich prognózy nenaplnili. Práve naopak: napriek faktorom neistoty, ako je napríklad súčasný obchodný spor medzi USA na jednej strane a Čínou a EÚ na strane druhej alebo menové krízy v Turecku a Argentíne, cena zlata v auguste klesla na 19-mesačné minimum.

Prečo je však cena zlata práve teraz taká nízka? Väčšina pozorovateľov vidí tri hlavné dôvody:

  • Boom na akciových trhoch v USA a EÚ: Zdá sa, že hospodárske údaje aj zisky podnikov sú silné a dobre sa vyvíjajú. Záplava lacných peňazí z národných bánk má na trhy heroínový účinok a indexy ako Dow Jones, S&P 500 alebo Nasdaq dosahujú rekordné zisky. Investori, ale aj veľké fondy preto presunuli svoje hodnoty od zlata k akciám. V dôsledku pozitívneho vývoja na trhoch s cennými papiermi je vnímanie rizika na trhoch primerane nízke. Varovné signály sa ignorujú a zlato ako "bezpečný prístav" preto nie je žiadané. Ústup bude primerane tvrdý a vytriezvenie o to horšie.
  • Okrem toho sa meny rozvíjajúcich sa krajín dostali pod tlak v dôsledku obchodného konfliktu vyvolaného americkým prezidentom Trumpom. V porovnaní s dolárom výrazne oslabili aj meny väčších zlatých krajín, ako sú Čína, India a Turecko. Keďže dolár, v ktorom sa s týmto drahým kovom obchoduje, je taký silný a národné meny také slabé, zlato nie je pre mnohých investorov také lacné, a preto je po ňom menší dopyt, najmä na dôležitých ázijských trhoch. Tento trend ďalej podporujú dane na zlato a obmedzenia hotovostných transakcií, ako napríklad vo Francúzsku, Taliansku, Grécku alebo v Indii, kde sa realizuje projekt úplne bezhotovostného platenia obyvateľstva biometrickými údajmi (pod dohľadom USA).
  • Manipulácie s cenou zlata. Je dokázané, že cena zlata je manipulovaná od roku 1993. Je v životnom záujme štátov, aby nestratili dôveru vo svoje meny - to sa však deje vtedy, keď cena zlata rastie. V minulosti sa zlato predávalo fyzicky - dnes sa špekuluje s derivátmi. Najmä osem veľkých amerických bánk Goldman Sachs, JP Morgan a ďalšie masívne pôsobia na ovplyvňovanie ceny zlata. Tieto aktivity sú zrejmé, ak sa pozrieme na takzvané "Commitment of Traders", údaje COT, ktoré sa zverejňujú každý týždeň. Odhaľujú sa v nich otvorené pozície BIG4 a BIG8 (najväčších obchodníkov). Ak vsadia na klesajúcu cenu zlata, idú "nakrátko" a vzhľadom na to, že na každú fyzickú uncu zlata pripadá približne 250 (!!!) uncí papierového zlata, tieto aktivity posúvajú cenu nadol.(Viac informácií o manipulácii s cenou zlata nájdete tu)

Zlato je krízová mena

Zlato sa zvyčajne dostáva do popredia najmä v čase krízy. Keď sú akcie a cenné papiere pod tlakom, profesionálni investori sa tiež utiekajú k zlatu a potom zvyšujú jeho cenu.

Ak chcete rýchlo zarobiť a hľadáte krátkodobé zisky a nesledujete cenu zlata niekoľkokrát denne, neodporúčam vám kupovať drahé kovy - trh sa na to stal príliš rýchlo sa pohybujúcim.

Zlato a striebro by sa malo kupovať skôr ako zabezpečenie vlastných aktív a malo by sa chápať ako konzervatívny doplnok investičného portfólia na ochranu pred systémovými a politickými rizikami. Úplná strata hodnoty je pri zlate mimoriadne nepravdepodobná a osvedčila sa počas tisícročí. Napokon, drahý kov je nielen prostriedkom výmeny a uchovávateľom hodnoty, ale je žiadaný aj ako surovina v priemysle.

Fyzické zlato je vhodné najmä ako preventívne opatrenie v krízových situáciách. Hoci zlato možno kúpiť aj vo forme dlhopisov, ETC, certifikátov atď., tieto nie sú v prípade krízy k dispozícii a často nie sú kryté fyzickým zlatom. Na druhej strane fyzické zlato, ktoré má človek vo vlastnom vlastníctve vo forme zlatých mincí alebo zlatých prútov, je kedykoľvek okamžite k dispozícii. Zlato uložené v bezpečnostnej schránke nie je vždy dostupné a - ako ukázali príklady Cypru a Grécka - v prípade krízy je nedostupné. Okrem možností uloženia v banke existujú aj súkromné bezpečnostné schránky, niektoré s plne automatickým prístupom 24 hodín denne, 7 dní v týždni, alebo ešte vlastný trezor.

Ak sa rozhodnete pre krízovú investíciu v podobe zlata, odporúčame vám investovať do zlata v malej nominálnej hodnote. V prípade krízy nie je potrebné vymeniť všetko zlato, ale za peniaze alebo tovar možno vymeniť len toľko zlata, koľko je potrebné. Zaokrúhliť zlatú investíciu malými hodnotami striebra má zmysel aj ako protikrízové opatrenie. Takto máte malé hodnoty pripravené na výmenu v zlých časoch.

Príznaky ďalšej krízy

Bezstarostnosť na trhoch v prostredí rastúcich cien akcií a predovšetkým pozitívnych hospodárskych údajov v USA dáva podnet na zamyslenie. Ale za fasádou - ako často v histórii, keď boli všetci bezstarostní - sa môže skrývať nová kríza.

Napríklad celková suma dlhu domácností, podnikov a vlády USA predstavuje približne 50 biliónov USD, čo zodpovedá 250 % hrubého domáceho produktu, a je teda už teraz výrazne vyššia ako pred krízou.

Okrem toho bude Fed pokračovať vo zvyšovaní kľúčových úrokových sadzieb, čo by mohlo opäť utlmiť ekonomiku. A aj v Európe sa úrokové sadzby pravdepodobne čoskoro zvýšia rýchlejšie, keďže program nákupov ECB sa má koncom roka skončiť, čo znamená, že na trh bude prúdiť podstatne menej čerstvých peňazí.

Potom sú tu samozrejme krízy, ako napríklad eskalácia obchodných konfliktov, pokračujúce sankcie voči Rusku, kríza v Turecku, zložitá situácia v Taliansku, obavy o rast v Číne a blížiaci sa brexit.

Okrem toho sa mnohí komentátori domnievajú, že finančné trhy majú stále veľké nedostatky a môžu sa kedykoľvek opäť zrútiť. Inštitúcie ako Deutsche Bank niektorí považujú za tikajúcu časovanú bombu. O to viac, že prezident Trump oslabil vzťahy práve s inštitúciami, ktoré pomohli prekonať poslednú finančnú krízu. A vo všeobecnosti si mnohí kladú otázku, ako by bola v prípade globálnej krízy možná stabilná spolupráca medzi USA a Čínou, Japonskom a Európou za prezidenta Trumpa.

Záver

Zlato sa považuje za bezpečný prístav, kde si investori môžu zabezpečiť svoje zisky z finančných špekulácií v čase krízy. Keď sa však riziká ani neberú do úvahy alebo sa vôbec nevnímajú a namiesto toho na trhoch lákajú rýchle peniaze, špekulanti a investori len ťažko hľadajú ochranu.

Preto je podľa môjho názoru teraz ideálny čas na nákup zlata a vytvorenie rezerv na nadchádzajúce krízy.

Mimochodom, aj cena zlata sa pred desiatimi rokmi zdala byť slabá a po vypuknutí krízy na jeseň 2008 sa dokonca nakrátko prepadla z 930 na 730 dolárov za trójsku uncu. Do konca roka však zlato straty vyrovnalo a začalo prudko rásť. Koncom roka 2009 sa cena zlata kótovala na úrovni 1 200 dolárov za trójsku uncu, v decembri 2010 na úrovni 1 400 dolárov za trójsku uncu a v júli 2011 výrazne nad 1 800 dolárov za trójsku uncu.

Chcete kúpiť alebo predať zlato?

Príďte teraz na osobnú, nezáväznú a serióznu konzultáciu do jednej z našich pobočiek vo Viedni alebo navštívte náš online obchod.
Naše pobočky
Do obchodu

Toto by vás tiež mohlo zaujímať

Novinky, základné informácie a aktualizácie na tému zlato a striebro.

ďalšie príspevky