Наличные - скоро только цифровые?

Е-евро как цифровые деньги центрального банка

В настоящее время Европейский центральный банк размышляет вслух о том, как перейти к цифровому евро. Предполагается, что "безбумажная наличность" в будущем дополнит или, возможно, полностью заменит наличные деньги в том виде, в котором мы их знаем.

Какова текущая ситуация с денежными средствами?

Русский писатель Достоевский писал: "Наличные деньги - это отчеканенная свобода!". И действительно, наличные - это простой способ ведения бизнеса без участия третьих лиц, без слежки и без каких-либо других инструментов или предварительных условий.

Тем не менее, наши наличные, похоже, уже много лет находятся в черном списке политиков и центральных банков. В ходе борьбы с отмыванием денег и финансированием терроризма, например, нормативные акты ЕС обеспечивают все большее ограничение анонимного использования наличных денег. Не далее как в начале 2021 года вновь возникли дискуссии об ограничении наличных платежей в ЕС в целом до уровня 10 000 евро. Во многих странах ЕС лимиты на наличные уже давно стали реальностью. Во Франции и Португалии, например, только максимум 1 000 евро может переходить из рук в руки наличными и анонимно.

Е-евро как государственный биткоин?

Кроме того, крупные инвесторы, фонды и компании сейчас также вкладывают средства в цифровые валюты и уже считают их безопасным активом, несмотря на большие колебания.

С электронным евро ЕЦБ, похоже, хочет вскочить на эту полосу. Однако на самом деле речь идет не просто о "прыжке", а скорее о получении государственного контроля над этой новой формой денег.

Помимо Bitcoin, Ethereum и других криптовалют, государства и центральные банки также угрожают потерять свою монополию на деньги из-за крупных технологических компаний. Они также уже придумывают свои собственные валюты. Facebook планирует ввести свою валюту "Diem" (до недавнего времени называвшуюся "Libra") в 2021 году.

Поэтому то, что рано или поздно появятся цифровые деньги центрального банка, выпущенные правительством, должно быть относительно очевидным.

Главной привлекательной чертой криптовалют был именно тот факт, что для их использования не нужны никакие банки или другие учреждения, а расчеты происходят через одноранговую сеть. И это абсолютно анонимно. С цифровым электронным евро все было бы иначе. Деньги не будут добываться в сети, а будут выпускаться централизованно ЕЦБ. Как эмитент, центральный банк, вероятно, также будет иметь представление обо всех транзакциях, которые имели место. Сможет ли сохраниться такая же анонимность, как при "реальных" наличных платежах, по меньшей мере, сомнительно.

Конечно, затраты могут быть использованы в качестве дополнительной мотивации для центральных банков. Производство и поставка большого количества наличных денег также обходится недешево. Цифровая версия, вероятно, будет намного дешевле в долгосрочной перспективе.

Что отличает цифровое электронное евро от безналичного платежа?

Процесс оплаты цифровыми наличными на кассе не должен сильно отличаться от бесконтактной оплаты картой или мобильного платежа.

Однако функционирование, лежащее в его основе, вероятно, будет значительно отличаться. Вместо обеспечения бронирования банковских счетов покупателя и продавца, оплата будет гораздо более прямой.

Цифровые деньги будут храниться в виде "токена" в виртуальном кошельке, например, на смартфоне, подобно криптовалютам. При оплате этот токен будет передаваться непосредственно с устройства на устройство. Таким образом, "переадресация" через банк будет исключена.

Вместо этого информация о том, что виртуальный евро перешел из рук в руки, будет храниться в блокчейне.

Евро не является хранилищем стоимости

Одна из проблем, которую не может решить даже цифровизация, заключается в следующем: Благодаря центральной эмиссии ЕЦБ денежная масса сможет быстро увеличиваться даже при цифровом евро.
Только создание денег коммерческими банками, которое является важной частью системы в случае Giralgeld, было бы опущено. В отличие, например, от Биткойна, максимальное количество которого фиксировано.

Это правда, что цифровые деньги - как и аналоговая модель - вероятно, не будут подвержены отрицательным процентным ставкам, поскольку они не хранятся на банковских счетах. Однако евро, будь то виртуальные или бумажные деньги, не избежит общей опасности инфляции. Сама валюта будет оставаться игрушкой национальной или европейской денежной политики, и опасность девальвации валюты не может быть снята цифровизацией евро.

Outlook

В настоящее время цифровое электронное евро все еще находится в начале своего развития. Как в конечном итоге будут выглядеть такие цифровые деньги центрального банка, пока неизвестно.

Монеты и банкноты не должны быть вытеснены цифровым евро. Потому что только реальные наличные деньги не имеют порогов в использовании: каждый, независимо от того, 95 лет ему или 10, может ими пользоваться, независимо от того, разряжен или заряжен аккумулятор смартфона, независимо от того, стабильно или нет интернет-соединение...

Цифровые деньги могут быть полезны в качестве дополнения в повседневной жизни. Они не подходят в качестве хранилища стоимости - как и наличные деньги в целом. Если вы хотите сохранить свои активы в долгосрочной перспективе и защитить их от потери покупательной способности, вам следует инвестировать значительную часть своих сбережений в золото, серебро и платину. Потому что только они сохраняют свою ценность на протяжении тысячелетий и принимаются везде и всегда.